Selon un vieux mythe provenant de l'ancien village de Blair situé au Maryland, Elly Kedward aurait été accusée de sorcellerie en 1785 et exilée de cette ville pour toujours. Un an après cette condamnation, les personnes ayant accusé Elly Kedward ainsi que la moitié des enfants de Blair avaient tous disparu mystérieusement, causant la fuite du reste du village. Par la suite, en 1824, la ville de Burkittsville fut construite sur les restes du village de Blair et, depuis ce temps, d'étranges disparitions et d'horribles morts surviennent dans la forêt en proximité de l'endroit. Un conte pour faire peur aux enfants? C'est ce qu'ont décidé de tirer au clair trois étudiants en cinématographie : Heather Donahue, Joshua Leonard et Michael Williams. Partant en expédition dans la forêt où ont été reportés les étranges phénomènes le 21 octobre 1994 pour y tourner un documentaire sur la sorcière de Blair, ils ne furent jamais retrouvés malgré plusieurs recherches intensives. Un an plus tard, leurs documentaire et tous leur matériels cinématographiques sont retrouvés, mais aucune trace de leur corps. Le Projet de la sorcière Blair fut leur dernière oeuvre. Sur pellicule, on peut voir leur expédition en forêt ainsi que tous les événements terrifiants qui ont mené à leur disparition.